Cette nouvelle infrastructure sera la plus grande et la plus moderne arena événementielle de Province (capacité de 12 000 à 16 000 personnes). Bénéficiant des dernières innovations en matière de connexion et expérience utilisateur, l'enceinte, qui sera exemplaire en matière de technologie et d'environnement, devrait permettre d’accueillir entre 100 à 120 événements par an (concerts, compétitions sportives dont l’Euroleague de basket, ainsi que des compétitions d’E-sport) et aussi des séminaires et salons professionnels de grande ampleur. Les travaux démarrés en janvier 2022 permettent d'envisager une mise en exploitation fin 2023.
Le projet financé pour un montant total de plus de 141 millions d’euros comporte notamment :
- l’émission par OL Groupe de TSDI (Titres Subordonnés à Durée Indéterminée) souscrits par plusieurs investisseurs pour un montant total de 10.5 millions d’euros ;
- l’émission par OL Groupe d’Obligations Relance (dispositif de soutien aux entreprises françaises mis en place dans le cadre du plan France Relance) souscrites par le Fonds Obligations Relance France pour un montant total de 18.5 millions d’euros ; et
- un crédit-bail immobilier d’un montant total net de 90 millions d’euros conclu entre OL Vallée Arena, filiale à 100% d'OL Groupe, et un pool bancaire composé de cinq groupes bancaires de premier rang.
L’équipe de Reed Smith était conduite, à Paris, par Florent Rigaud, counsel, assisté de Hugo Le Ridou, collaborateur, ainsi que de Baptiste Gelpi, associé, sur les aspects liés aux financements obligataires. Caroline Ledoux, associée, et Marine Deyrolle, collaboratrice, sont intervenues sur les aspects de droit des sociétés tandis que Stéphane Illouz, associé, et Jordan Tobaly, collaborateur, sont intervenus sur les aspects de droit immobilier.
Clifford Chance a assisté les principaux créanciers seniors existants d’OL Groupe et d’OL, avec Daniel Zerbib, associé, Chloé Desreumaux, counsel, Quentin Hervé, collaborateur, et Ophélie Han Fing, juriste.
Gide Loyrette Nouel a assisté le Fonds Obligations Relance France avec Eric Cartier-Millon, associé, Samir Bensaker, counsel, Imane Bellafqih, trainee solicitor, et Olamide Sekumade, stagiaire.
Delsol Avocats a assisté un investisseur TSDI, avec Séverine Bravard, associée, et Arthur Collet, collaborateur.